Click Accept pentru a primi notificări cu cele mai importante știri!
Investiţiile în fondurile mutuale nu mai aduc nici pe departe randamentele de acum câţiva ani. Mai mult, plasamentele în fondurile de acţiuni şi în cele mixte s-au dovedit păguboase pentru că majoritatea au marcat pierderi în ultimul an, generate de instabilitatea din piaţă. Numai investiţia în obligaţiuni a fost o alternativă la depozitele bancare. Pentru cine acceptă riscul.
Fondurile de obligaţiuni au rămas singurele care mai oferă randamente pozitive în această perioadă foarte dificilă în care banii au inundat pieţele financiare. Câştigurile din ultimele 12 luni la aceste plasamente s-au învârtit între 2-4%, cu mici excepţii. Există şi trei fonduri care au obţinut randamente negative, toate gestionate de SAFI.
De exemplu, obligaţiunile SAFI au înregistrat o pierdere de 0,09% în ultimele 12 luni. Însă, cine ar fi nimerit exact societăţile care au obţinut cele mai bune randamente ar fi câştigat mai mult decât dacă ar fi ţinut banii la bancă.
De exemplu, cine a investit anul trecut 45.000 de lei în NN International Romanian Bond, care aparţine ING, a obţinut un câştig brut de 2.371,5 lei, iar după plata comisionului anual de 1,2% a rămas cu 1.831,5 lei. Dacă a vândut unităţile de fond, a plătit un impozit de 16% şi a înregistrat un câştig net de 1.538,46 de lei. Dacă nu a fost atât de norocos să nimerească cel mai performant fond şi a ales să ducă banii la cel mai mare, Erste Bond Flexible RON, a obţinut un câştig de 832,5 lei, după oprirea comisioanelor.
Dacă a şi vândut, după impozitare a rămas cu o sumă netă de 699,3 lei. Aceiaşi bani plasaţi într-un depozit bancar, la dobânda medie de 2,1%, cât era în urmă cu 12 luni, ar fi adus între 756-770 de lei, dacă banii s-ar fi retras fix la data scadentă ca să se evite plata comisionului de retragere. Diferenţa provine de la comisionul de administrare lunar care este între 2,5-5 lei, în funcţie de bancă.
Cel mai performant fond în euro
Erste Bond Flexibile Romania Euro a fost cel mai profitabil fond de obligaţiuni denominat în euro, din ultimele 12 luni, gestionat de o companie românească. Cine ar fi investit anul trecut, 25.000 de euro ar fi obţinut un câştig brut de 1.140 de euro, iar după impozitare ar fi rămas cu 957,6 euro. Spre comparaţie, un depozit bancar ar fi adus un câştig de aproape patru ori mai mic, respectiv 200 de euro, având în vedere că dobânda maximă la depozitele în euro era de 1% în iunie 2015. “Fondul a investit 70% în titluri de stat, obligaţiuni ale unor municipalităţi sau ale unor companii care activează pe teritoriul românesc. Restul sunt plasamente în companii din alte ţări”, a declarat Dragoş Neacşu, preşedinte Erste Asset Management. Acesta a mai precizat că firmele româneşti în care poţi să investeşti sunt foarte puţine şi din această cauză Erste are 40 de companii din afara ţării în care investeşte.
Din cele 16 fonduri de acţiuni numai patru mai oferă randamente pozitive, cel mai bun, 2,37%, fiind oferit de STK Europe.
Cei 21 de fonduri mutuale prezente pe piaţa românească au în administrare aproape 24 de miliarde de lei, bani adunaţi de la 350.000 de persoane.
15.000 de euro este suma medie investită de o persoană din România într-un fond de investiţii
Top 10 cele mai performante fonduri
Fondul Tip Randament 12 luni Active nete ( mil. lei) Cota de piaţă (%)
Raiffeisen Global Rent străin 7,75% 0,3 0,0001
Pioneer Funds Euro Bond străin 6,55% 7,2 0,03
Pioneer Funds Emerging Markets Bond străin 5,99 8,2 0,04
NN Internaţional Romanian Bond strain 5,27% 1450 6,315
BRD Euro Fond 5,14% românesc 1099,2 4,78%
Erste Bond Flexibile Romania Euro românesc 4,56% 1030,6 4,49
BRD USD Fond românesc 4,43% 53,1 0,23
Carpatica Obligaţiuni românesc 3,89% 71,1 0,31%
BRD obligaţiuni românesc 3,66% 35,4 0,15
OTP obligaţiuni românesc 3,39% 156,748 0,68
Sursa: Asociaţia Administratorilor de Fonduri
Peste un sfert dintre românii care au bani plasaţi în fondurile de investiţii, respectiv 26,73%, au preferat Erste Bond Flexible RON. Cel mai mare fond din piaţă a oferit un câştig de 3,19%, în ultimele 12 luni
